Lorsque nous investissons, nous sommes confrontés à un vaste choix de choses parmi lesquelles choisir. Il existe des dizaines de milliers d’actions, un nombre incroyable de fonds communs de placement et d’ETF, ainsi qu’une gamme vertigineuse d’obligations. Comment pouvons-nous comprendre cela pour décider ce qu’est un bon investissement ?
Il est utile de connaître les bases de l’investissement afin de savoir comment comparer un produit à un autre. Cela peut demander un certain travail, mais il peut souvent être amusant d’examiner en détail pourquoi un investissement est meilleur qu’un autre. Voici quelques éléments clés à examiner.
Potentiel de croissance
La plupart des personnes qui sont loin de l’âge de la retraite recherchent des investissements qui augmenteront avec le temps. Idéalement, ils recherchent des investissements qui leur permettront de constituer un fonds de retraite important et de surpasser les rendements offerts par un compte bancaire de base. Certains investissements, comme les actions, ont un historique de croissance et conviennent parfaitement aux jeunes investisseurs. Les fonds communs de placement et les ETF peuvent également offrir une solide croissance. Toutefois, les obligations sont plus susceptibles d’offrir des rendements plus faibles mais plus stables.
Au fur et à mesure que vous prendrez conscience des caractéristiques internes d’investissements spécifiques, vous serez en mesure de savoir quand un investissement est sous-évalué et peut-être prêt à connaître une forte croissance, ou surévalué et prêt à baisser les prix. Comprendre le potentiel de croissance de certains investissements peut vous aider à trouver la bonne combinaison pour votre portefeuille personnel.
Secteur et industrie
Si vous ne savez pas grand-chose sur l’investissement en actions, il est utile d’apprendre ce que fait l’entreprise pour gagner de l’argent. Les entreprises sont regroupées en secteurs selon le type d’activité dans lequel elles opèrent ; les secteurs ont des segments plus petits appelés industries. En règle générale, les actions sont regroupées en 11 secteurs différents, notamment la santé, la finance, l’énergie et les biens de consommation de base, et chaque secteur peut contenir de deux à 15 secteurs. Un portefeuille d’actions bien équilibré aura une certaine exposition à tous ces secteurs et au plus grand nombre possible de ces industries.
Lors de l’investissement, il est utile de connaître les performances de ces secteurs par rapport au marché boursier dans son ensemble. Certains secteurs surperforment le marché, tandis que d’autres sous-performent. Certains résistent aux périodes économiques difficiles, tandis que d’autres sont plus vulnérables aux mauvaises nouvelles. Comprendre ces secteurs peut vous aider à faire des comparaisons intelligentes lors de la valorisation des actions.
Capitalisation boursière et classe d’actifs
Les actions sont généralement classées par taille, également appelée capitalisation boursière. La capitalisation boursière d’une entreprise, ou capitalisation boursière, fait référence à la valeur de toutes ses actions en circulation (c’est-à-dire le cours de son action multiplié par le nombre total d’actions en circulation).
Il existe des actions à grande capitalisation composées des plus grandes sociétés cotées en bourse. Il existe des actions de taille moyenne, qui sont des sociétés de taille moyenne. Il existe également des actions à petite et même très petite capitalisation composées de sociétés plus petites. Ces catégories sont également appelées classes d’actifs.
De manière générale, les actions de grande capitalisation offrent aux actionnaires un potentiel de croissance solide et constant. Les actions de petites sociétés peuvent offrir des rendements plus élevés, mais elles peuvent également constituer des investissements plus risqués. En comprenant les caractéristiques uniques des actions de chaque classe d’actifs, vous pouvez comparer les investissements et trouver les actions qui répondent à vos objectifs financiers.
Risque et volatilité
Les actions de petites entreprises peuvent être plus risquées que certains autres investissements. Comprendre le risque et votre tolérance à celui-ci peut vous aider à comparer les investissements en toute confiance.
Il est important de noter que le potentiel de rendements plus élevés s’accompagne d’un risque plus élevé. La clé d’un investissement réussi est de trouver ce point risque-récompense. Prendre trop de risques peut vous faire perdre beaucoup d’argent. Si vous évitez complètement le risque, vous n’obtiendrez peut-être pas les rendements dont vous avez besoin pour atteindre vos objectifs financiers.
La volatilité et le risque vont de pair. Lorsque la valeur d’un investissement monte et descend rapidement, on dit souvent qu’il s’agit d’un investissement volatil. Il existe des moyens de monétiser cette volatilité, mais pour la plupart des investisseurs, il est préférable d’obtenir des rendements plus stables et cohérents.
Bénéfice et résultat par action
Les entreprises gagnent de l’argent. Ils dépensent aussi. Lorsque les entreprises gagnent plus d’argent qu’elles n’en dépensent, cela profite généralement à tout le monde, y compris aux investisseurs. Cet argent supplémentaire est souvent appelé revenu net. Et en tant qu’investisseur, vous souhaitez que vos revenus augmentent avec le temps.
Lorsque vous comparez deux entreprises du même secteur, cela peut vous aider à examiner les revenus et à voir laquelle s’en sort le mieux financièrement. Cependant, il est également important d’examiner les revenus par rapport à la taille de l’entreprise. Pour ce faire, prenez simplement le revenu total et divisez-le par le nombre d’actions en circulation. Ainsi, une entreprise avec un chiffre d’affaires de 9 millions de dollars et 20 millions d’actions en circulation aurait un bénéfice par action de 45 cents.
Actualités financières
Parfois, le simple fait de prêter attention aux gros titres peut vous dire si un investissement est bon ou non. L’actualité financière peut rendre compte des tendances macroéconomiques qui peuvent aider ou nuire à certains investissements, et informer sur des actualités spécifiques concernant des entreprises ou des produits. Lorsque vous essayez de prendre des décisions d’investissement, effectuez une recherche rapide d’actualités pour voir s’il y a quelque chose d’important à savoir. Vous n’êtes pas obligé d’en faire trop ; vous pouvez vous épuiser toute la journée à lire des magazines financiers et à regarder CNBC. Cependant, rester informé de manière générale peut certainement être bénéfique.
Dividendes et rendement des dividendes
De nombreuses entreprises choisissent de distribuer leurs bénéfices aux actionnaires sur une base trimestrielle. C’est très bien si vous êtes actionnaire, car c’est un revenu gratuit rien que pour la possession d’actions. Lorsque vous examinez les dividendes, vous devez examiner à la fois le montant du dividende et les « bénéfices », qui sont le montant par rapport au cours de l’action.
Par exemple, une entreprise peut verser à ses actionnaires 50 cents par action chaque trimestre. Il s’agit du rendement du dividende. À 35 dollars par action, le bénéfice de la société est d’environ 1,4 pour cent par trimestre, ou 5,6 pour cent par an. Lorsque vous examinez les dividendes, vérifiez si l’entreprise a maintenu ou même augmenté ses dividendes chaque année. Si tel est le cas, c’est le signe d’une entreprise financièrement solide.
Gardez à l’esprit que si une entreprise ne verse pas de dividendes, ce n’est pas nécessairement une mauvaise chose. De nombreuses entreprises à forte croissance choisissent de réinvestir leurs bénéfices dans leurs opérations commerciales, ce qui peut souvent contribuer à alimenter la croissance et à accroître la valeur de l’entreprise au fil du temps. Amazon est peut-être le meilleur exemple d’une entreprise solide qui ne verse pas de dividendes.
